公元1700年11月，沙皇彼得一世一生中最狼狽的時刻：在納爾瓦城下，5萬俄軍被8000瑞典軍隊完虐，俄軍傷亡8000多人，幾百門大炮被繳獲，彼得一世在瑞典軍隊突擊之前就逃回了莫斯科。被瑞典18歲的年輕國王輕松擊敗，俄國當時成了被歐洲各國嘲諷的大笑話，令他抬不起頭。
1700年，雄心勃勃的俄國沙皇彼得一世了奪取波羅的海的入?？?，與歐洲的丹麥、挪威和波蘭組成了針對瑞典的軍事同盟。為了奪取這塊肥肉。9月，彼得一世親率近5萬大軍大軍包圍了納爾瓦，修筑了近5公里長的工事，企圖迫使瑞典守軍投降。納爾瓦城的瑞典守軍總共也不過2000余人，然而俄軍低效的炮轟，以及守軍工事的堅固。卻令俄軍圍攻3個月而沒能攻下。
11月中旬，瑞典皇帝查理十二世親自率領3萬瑞典軍隊前來增援。瑞典援軍突然殺到，出乎俄軍意料，令沙皇彼得一世大吃一驚，他立刻將指揮權交給了手下，自己逃回莫斯科了。
11月30日，大雪紛飛，查理十二世親率先頭部隊8000人突然出現在納爾瓦城外，此時俄國人全都縮在營房里休息。趁著雪天掩護，8000勇士在皇帝帶領下猛然殺進俄軍陣營，閃電般的沖鋒令俄國人頓時亂作一團。盡管俄軍數量是瑞典軍隊的五倍多，但由于大雪天氣，加上俄軍陣營太長通訊不便，俄國人搞不清突襲的瑞典軍隊到底多少人，結果被各個擊破，防線如同多米諾骨牌一樣的崩潰，在瑞典騎兵的馬刀的砍殺和瑞典精銳火槍兵的射擊下，喪生的俄軍士兵不計其數，俄軍無心戀戰，士兵們到處逃命，只剩兩個近衛團還在抵抗，但也無濟于事。
逃跑時俄國人慌不擇路，不少人被從橋上擠到河里，而更多逃跑的士兵擁擠到橋上導致橋梁倒塌，又淹死了很多人，來不及過河的不少俄軍都只好投降。而由于那2個近衛團的抵抗，瑞典人在和他們談判中允許他們攜帶武器和軍旗撤退。但是，在這兩個團從修復的大橋上撤退時，查理十二世卻不守信用，派人突然沖出，繳械了這兩個團，并俘虜了全部軍官。
納爾瓦戰役結束了，俄國軍隊慘敗，4萬多俄軍被擊潰，傷亡8000多人，高級軍官幾乎無一生還，145門大炮盡落敵手，而瑞典軍隊僅陣亡2000多人。
18歲的瑞典國王以少勝多、大敗俄軍的消息成了歐洲的大笑柄，俄國在西歐各國中的威望一落千丈，成了各國被嘲笑的對象。瑞典大使在與其他國家首腦交談時甚至笑稱：我們的皇帝還沒到納爾瓦城下，沙皇彼得一世就嚇得屁滾尿流逃回莫斯科了。
俄軍在納爾瓦的慘敗給了彼得一世當頭一棒，使得彼得一世認識到俄國軍隊正規化建設并裝備新式火炮的重要性。而瑞典人并沒有趁機攻打俄國，這給了俄國人喘息之力。彼得一世加緊了軍事改革，一支新式火炮和槍械的正規軍很快就組建起來了。而俄國與瑞典角逐的第二回合，鹿死誰手還尚未可知。